خرید و دانلود فصل دوم پایان نامه و ادبیات نظری بازده سهام و مدل های پیش بینی آن با فرمت docx در قالب 30 صفحه ورد بصورت کامل و جامع با قابلیت ویرایش

فاما و فرنچ) 2004،1996،1993 و1992 (بیان می كنند پرتفوی های متشكل از اندازه و نسبت ارزش دفتری به ارزش بازار سهام دارای ریسك های یكسانی می باشند . جهت به دست آوردن بتای RB ما نیازمند به تشكیل پرتفلیوهایی هستیم كه هر كدام از پرتفلیوها دارای ریسك یكسانی باشند . برای این منظور طبق روش فاما و فرنچ (1993) و برن هلت(2007 ( ابتدا شركت ها را به چهار گروه با استفاده از اندازه شركت تقسیم كرده و سپس هر كدام از آن گروهها را براساس نسبت ارزش دفتری به ارزش بازار به چهار گروه دیگر تقسیم بندی می نماییم ، سپس بتای RB در داخل هركدام از 16 پرتفوی به صورت جداگانه و بدون استفاده از رگرسیون محاسبه می شود. در این مقاله تأثیر دو عامل اندازه و نسبت ارزش دفتری از طریق تشكیل پرتفوی هایی بر اساس عوامل اندازه و نسبت ارزش دفتری به ارزش بازاربه طور مستقیم وارد مدل RB شده اند .

فهرست مطالب

2-1.مقدمه

2-2.مدل های پیش بینی بازده سهام

2-3.مبانی نظری متغیر های پژوهش

2-4.پیشینه پژوهش

منابع